Şeker

Şeker

Geçtiğimiz hafta alıcılı seyir yaşayan Şeker vadeli kontratları haftanın ilk günü satıcılı başlangıç yaptı. Birazilya’nın güneyindeki sert yağmurlar mahsüllere ciddi zarar vermiş durumdalar. Şeker fiyatlarının yükselmesinde en büyük etkenin Brazilya’dan beklentilerin altında kalan düşük şeker üretiminden kaynaklandığı piyasalarda yer buldu. Brazilya’da açıklanan haberlere göre, şeker kamışı üretimine yatırım yapıldığı vurgulandı. Şeker kamışı belli aşamalardan geçtikten sonra Şeker’e dönüştürülebiliyor. Tayland ve Hindistan’da sıcak ve kuru hava etkisini sürdürmeye devam ediyor. Hindistan’nın diğer yıllara göre üretim ciddi miktarda tüketim fazlası bulunuyor. Ancak ileriki dönemlerde Hindistan’ın düşük talep karşısında ihraç gerçekleştirebileceği yeni pazarlara ihtiyacı olacaktır. Tayland şeker ihracatındaki güçlü konumunu korumaya devam ediyor. Ayrıca, Tayland Beyaz Şeker’i Londra Vadeli Borsasına ileten en büyük üreticilerden birtanesi konumunu korumaya devam etti. Genel olarak ileriki dönemler de Şeker piyasasında talepe karşı üretim acığı yaşanacağı beklenmektedir. Brezilya’da hava çoğunlukla kuru seyir gerçekleştirecek. Teknik olarak yukarı yönlü potansiyel oluşması halinde 11.80 direnç seviyesini zorlayacaktır. Şeker bu seviyenin üstünde kalması halinde sırasıyla 12.00 12.50 dirençleri takip edilmelidir. Ancak Şeker’de aşağı yönlü sert satışlar beklenilmemelidir. Şeker yakın destek kademelerine geri çekilse bile 11.80 seviyesinin üzerinde kalmaya çalışacaktır. Geri çekilmelerde ise 11.30 desteğinin altında kalınırsa, sarkmalar 11.00 ve 10.80 kademelerine kadar gerçekleşebilir.

Kahve

Brazilya Real’indeki değer kaybı etkisi ile kahve vadelileri satıcılı seyir yaşadı. Brezilya ihracat rakamları geçtiğimiz yıla oranla yavaşlama keydetti. Vietnam kahve ihracatı geçtiğimiz aya göre artış yaşadı. Birçok kahve üretim bölgesinde yağmur ihtiyacı hala devam ediyor.  Yağmura ihtiyacı olan ülkelerden en cok Brezilya göze çarparken, arkasından Guatemale ve El Salvador takip etti. Vietnam’da hala kuru havanın Kahve mahsüllerini nasıl etkilediği konuşulurken, Dünya piyasalarında 2016 yılında Kahve üretiminde yaşanacak düşük üretim gündem konusu olarak karşımıza çıktı. Kuzey bölgelerde yaz bitmiş durumda ve Kahve perakende satışlarında artışlar yaşanması beklenmelidir. Haftanın ilk günü sertifikalı stoklar kayıp yaşadı. Brezilya’da bu hafta kuru hava beklenirken, sıcaklık ortalama normal seviyenin aldında seyredecek. Kolombiya’da sağnak yağış beklenirken, Güney Amerika’da normal yağmur beklenmektedir. Geçtiğimiz hafta Brezilya Real’nin zayıflamasının etkisyle Kahve haftayı 117.00 kademelerinden kapadı. Bu hafta hafif alıcı başlangıç yapan Kahve 119.50 seviyelerine kadar yükseliş yaşadı. Teknik olarak Kahve yukarı yönlü potansiyel oluşturması halinde 123.00 direncini zorlamaya çalışacaktır. Ancak gün içinde bu ataklar zayıf kalması beklenmektedir. Kahve 123.00 seviyesini kırması halinde 127.00 direnci takip edilmelidir. Satış baskısı yaşanması halinde ise 117.25 desteği önemlidir. Kahve fiyatlarında zayıflama devam ederse 116.00 ve 115.00 destekleri sırasıyla takip edilmektedir. Kahve’de sert satışlar bu hafta beklenmezken, 110.80 ve 109.00 destekleri Kahve için uzun dönemdeki karşımıza gelebilecek destek seviyeleridir. Ancak Piyasalarda, Kahvedeki düşük üretim beklentileri, hafif alıcı seyrin yaşanmasını destekler nitelikte olduğunu söyleyebiliriz.

Petrol

  Hedge Fonlar petrolde yaşanan ayı piyasasına rağmen, Nisan ayından beri en yüksek net alış pozisyonunu gerçekleştirdiler.  Goldman Sach analistlerinden gelen açıklamaya göre, petrolün varili 20 dolara kadar geri çekilebileceği söylemleri gündemde yer buldu. Çin’deki yavaşlamanın derinleşeceği beklentisi ve küresel arz fazlasına rağmen petrol fonları yöneticiler net uzun pozisyonlarını arttırdılar. Bloomberg’in haberine göre, Petrol İhrac Eden Ülkeler Birliği (OPEC) yayınladığı raporda OPEC harici üretim yapan ülkelerin petrol üretiminde 2016 yılında azalma yaşanacağı, petrol arzında ise belli sınırda genişleme yaşanacağı açıklandı Ancak Bloomberg’in kendi yayınladığı raporda ABD, Rusya, Kanada ve Brezilya gibi OPEC harici ülkeler 2016 yılında üretimlerini arttırarak ortalama günde 160.000 varil seviyesine getireceğinin tahmininde bulundular. OPEC geçtiğimiz ay yayınladığı raporda OPEC harici petrol üreten ülkelerin arz seviyesinin 2016 yılında günde 270.000 varil olacağını açıklamıştı. Fakat Kurum son yayınladığı raporda indirime giderek OPEC harici ülkelerde yavaşlama olacağını vurguladı. Net sonucu bize diğer aylar arz seviyesinin nasıl olacağını daha açık verecektir. Sonuç olarak, OPEC yayınladığı bu raporda çıkarılacak en büyük sonuç, kurum OPEC harici petrol arz eden ülkelerde zayıf arz görünümü beklemektedir. Bu sonuçla, OPEC ülkeleri ham petrol üretim miktarını arrtırmak için yeni projeler geliştiricektir. İleriki dönemlerde OPEC ülkelerinin petrol üretiminde artış yaşanması beklenebilir. ABD’den gelen haberlerde, Petrol fiyatları, Petrol kuleleri sayısının azaltılması ile son 2 haftadır hafif alıcılı seyir yaşadı. Baker Hughes yayınladığı raporda ABD petrol kulesi sayısını 16 tane azaltarak 848’e revize etti.  

   Petrol mevsimsel değişimin etkisiyle yaşadığı sert geri çekilme sonrası toparlanmaya  gidiceği piyasalar tarafından beklenilmektedir. Ancak bir yandan da petrol fiyatı savaşlarıda üreticiler arasında devam etmektedir. Suudi Arabistan geçtiğimiz hafta Asya’daki petrol ithalatı yaptığı ülkelere fiyat iyileştirmesine giderken, İran ve Kuveyt’te bu duruma kayıtsız kalmayarak petrol ticreti yaptığı partnerleriyle tekrar fiyat uzlaşmasına gitti. OPEC’in açıklamasına göre  Kuveyt ve İran, Suudi Arabistan gibi Asya ülkelerine Petrol fiyatlarda ciddi indirimler sağladığını açıkladı.

   Çin’deki yavaşlamanın büyüyeceği beklentisi, Küresel arz fazlası ve üretimdeki problemlerin etkisi ile  Haftaya 44.50 Dolar çevresinde dar bantta başlangıç yapan Ham Petrol gün boyunca hafif satıcılı seyir yaşadı. Sonrasında 44.00 dolar kademesine kadar zayıfladı ve günü 44 dolar çevresinde kapadı. Teknik olarak Petrol’de 43.00 seviyesi kırılmadıkça satışların derinleşmesinden bahsetmek yalnış olur. Kritik 43.00 desteği kırılması halinde satışlar derinşecektir. Bu durumda tedbirli davranılmalı ve piyasa yönünde olunmalıdır. Ancak Petrol 44.00 – 43.00 desklerinden kuvvet alarak yukarı yönlü kısa ataklar gerçekleştirmeye çalışacaktır. Yukarı yönlü potansiyel oluşması halinde 44.70 ve 45.00 dolar seviyeleri sırasıyla takip edilmelidir. Petrol bu direnç seviyelerinin üstünde kalması halinde 45.50 ve 46.00 dirençleri kademeli olarak hedeflenmelidir.

Enerji Raporu

  Piyasalar mevcut olan stoktaki petrol fazlalığına odaklanmış durumdayken, üretim aşamasında ciddi problemler yaşanmaya devam ediyor. Uluslararası Enerji Ajansı 2015 yılının başında önemli bir açıklamada bulundu ve Dünya Petrol üretiminin çok yüksek seviyede olduğunu ve Petrol depolamasında son 20 yılın en büyük tahribatı yapıldığını söyledi. Uluslararası Enerji Ajansı’nın yayınladığı raporda, OPEC harici ülkeler Petrol üretimlerini günde ortalama 500.000 varil azaltacaklarını açıkladılar. Ayrıca, raporda İran’ın tekrar dünya petrol ticaretinde devreye girmesiyle yaşanacak olan zayıf talepten kaygı duyduklarının altını çizdiler. Suudi Arabistan'ın ticaret partnerleri için uyguladığı indirimler, yeni fiyatlama stratejileri, ülkeyi petrol fiyat savaşlarında kazanan konuma getirdiği vurgulandı.

  Dow Jones enerji raporuna göre, yedi büyük Asya ülkesine yapılan günlük ortalama ihracat 19.1 milyon varil açıklanarak geçtiğimiz yıla göre 700.000 varil artış sağlandı. Suudi Arabistan ise dünya ihracat petrol payının %23.2’sini oluşturarak bölgenin en büyük petrol ihracatçısı konumunu korudu. Suudi Arabistan’ın en büyük petrol ihracatı yaptığı ülkeler Çin, japonya, Hindistan, Güney Kore, Tayvan ve Tayland olarak açıklandı.

  ABD Ham Petrol üretimi beklentilerden daha az yavaşlarken, aylık Ham Petrol üretimi ise beklentilerin altında kaldı. ABD Petrol üretimi Ağustos ayında günde ortalama 140.000 varil düşüş yaşadı. Petrol Fiyatları geçtiğimiz hafta ise, Amerika Petrol Enstitüsünün yayınladığı rapordaki Ham Petrol arzında yaşanan düşüş ile destek buldu. Enerji piyasaları açısından Suriye gerginliği hala devam ediyor. Bilindiği gibi Rusya, Suriye’ye desteği devam ediyor. Eğer Rusya Suriye’nin iç savaşına dahil olması halinde enerji ve emtia piyasalarında dalgalanmaya neden olacaktır.

  Amerika Birleşik Devletleri Enerji Bakanlığı Bilgi kurulunu yayınladığı son raporuna göre, benzin fiyatları düşmeye devam edeceği açıklandı ve Amerikan sürücülerinin düşük benzin fiyatlarını yılın diğer aylarında da göreceği söylendi.  Ayrıca raporda doğal gaz üretiminin artacağı ve buna pararel olarak 2016 yılında doğal gaz fiyatlarında indirim beklediklerini belirttiler. Amerika Birleşik Devlet’inin en büyük enerji şirketlerinden Chesapake enerji varlıklarından satışa giderek, nakti artış sağladı. Oklahoma merkezli şirket kaya gazında ciddi yatırımları bulunmaktadır. Ayrıca, şirket operasyonlarını büyültme kararı alabileceği ve varlıklarında yaklaşık 2 milyar dolar artış meydana gelebileceği haberleri enerji piyasında yer buldu.

  ABD işçi bayramı nedeniyle Ham Petrol 46 dolar çevresinde dar bantta geçtiğimiz haftaya başlangıç yaptı. Sonrasında 44 seviyelerine kadar geri çekilse bile, bu seviyelerden aldığı tepki ile 46 dolar çevresindeki direnç kademlerini zorladı. Petrol her ne kadar 45 doların altında kalsa bile haftayı 45.00 – 46.00 seviyesi arasında kapadı. Bu hafta ABD bazlı yoğun veri akışı altında enerji piyasalarında da hareketlilik yaşanacaktır. Teknik olarak yukarı yönlü potansiyel oluşması halinde, Petol haftaya 45.00 -46.00 dolar aralığında başlangıç yapacaktır. Zaman zaman gün için de yukarı yönlü ataklar gerçekleştirse bile haftanın ilk günlerinde bu ataklar kısıtlı kalacaktır. Ancak Ham petrol 46.00 seviyesinin üstünde kalması halinde 46.30 ve 46.70 dirençleri sırasıyla takip edilmelidir. Bu seviyeler geçilmesi halinde 47.00 direnç kademesi hedeflenmelidir. Geri çekilmelerde ise Petrol 43 doların altında kalmadığı sürece satışın derinleşmesinden bahsetmek yalnış olur. Petrol 45.00 doların altında kalması halinde ise, 44.20 ve 43.40 destekleri sırasıyla takip edilmelidir. Haftanın ilk günü Petrol 44.00 – 46.00 dolar aralığında işlem gerçekleştirmesi muhtemeldir. Ayrıca, 16 Eylül ABD Enflasyon verisi ve 17 Eylül ABD FED FOMC Faiz kararı ve FED Başkanı Yellen Konuşması enerji piyasaları açısından önemle takip edilecektir. Ayrıca, hafta içinde stoklar, ve Petrol üreticisi ülkelerden gelecek haberler petrol açısından yön belirleyici olacaktır. 

  Doğal Gaz ABD İşçi Bayramı ile geçtiğimiz haftaya 2.690 seviyesinde dar bantta islem görerek başlangıç yaptı. Sonrasında yukarı yönlü potansiyel bulamayarak 2.650 seviyelerine kadar geri çekildi. Ardından ABD Doğal Gaz stoklarının beklentilerin altında kalması ile 2.730 seviyelerini zorladı, ancak yukarı yönlü potansiyel bulamayarak tekrar yakın destek kademelerine geri çekildi ve haftayı 2.689 seviyesinden kapadı. Haftaya 2.690 çevresinde başlangıç yapıcak olan Doğal Gaz, ABD’den gelecek haberlerle yön bulacaktır. 16 Eylül ABD Enflasyon verisi, sonrasında 17 Eylül FED FOMC Faiz Kararı önemle takip edilecektir. Teknik olarak Doğal Gaz’da yukarı yönlü ataklar oluşması halinde 2.735 direnci önemlidir. Bu seviyenin üstünde kalması halinde, 100 Günlük hareketli ortalaması olan 2.766 seviyesi takip edilmelidir. Ancak Haftanın ilk günlerinde Doğal Gaz 2.735 seviyesini zorlayacak ve yukarı yönlü potansiyel bulamayarak 2.690 çevresinde kapanış gerçekleştirmesi beklenmektedir. Geri çekilmelerde 2.630 desteği önemle takip edilmelidir. Bu seviyenin altında kalınmadığı taktirde satışların derinleşmesinden bahsetmek yalnış olur. Bu seviyenin altında kalınması halinde satışlar 2.567 seviyesine kadar derinleşebilir. Hafta içinde uluslararası enerji kurumlarından gelecek güncel haberler ve stok değişimleri Doğal Gaz da kısa dönemde yön belirleyici olacaktır. Uzun dönemde ise kritik direnç ve destek kademelerini takip etmekte fayda vardır. 

Enerji Raporu

    Çin ham petrol ithalatı geçtiğimiz ay %13.4 düşüş yaşadı. Ancak geçtiğimiz yıla kıyaslarsak %5.6 artış olduğunu söyleyebiliriz. Almanya’da Temmuz ayı ihracatı yüzde 2.4 artış göstererek 103.4 milyar Euro seviyesine gelirken ithalatı da % 2.2 yükseliş yaşayarak 80.6 milyar euro artış kaydetti. Almanya'nın ithalatındaki yükselişin enerji ürünlerinden kaynaklandığını söyleyebiliriz. Genel olarak bakıldığı zaman petrol tamimiyle Çin ekonomisinin kötü gidişine odaklanmış durumda ve bu kötü gidiş gelecekte petrol üretimini ne kadar yavaşlatacağını ileri ki dönemlerde göreceğiz. Amarika’da petrol kulelerinde üretimde geçtiğimiz hafta düşüş yaşandı. Financial Times’ın haberine göre, bu yıl petrol üretimi yapan bir çok firma ödemelerini askıya aldığını bir kısmı ise gecikmeli yaptığını haber olarak yayınladı. Yaşanan finansal problemler sebebiyle S&P kredi derecelendirme kuruluşu bir çok enerji firmasının notunda indirime gitti. S&P yöneticilerinden Thomas Watters yaptığı açıklamada 7 tane petrol üretimi yapan firmanın notunu CCC ve daha alt seviyelere indirdiklerini söyledi. Bloomberg, İran petrol üzerindeki yaptırımların 2016 yılındaki ilk aylarda kalkabileceğini haberinde dile getirdi. İran dünyanın en büyük 4. Petrol rezervine sahip ülkesini konumunda ve üretimlerini hızlandırmayı planlıyorlar.

   Enerji Piyasasında son dönemde yaşanan petrol ve gaz fazlalığına rağmen fiyatların yukarı gitmesi piyasalarda beklenmedik bir sürpriz olarak yorumlandı. Son olarak şaşırtıcı bir haberde uluslararası enerji kurumundan geldi, kurum enerji talebinin beklenilenden yüksek olduğunu açıkladı. Uluslararası Enerji Kurumundan Matt Perry bir dizi açıklamada bulundu. Matt, 2015 yılı benzin talebinin % 3 artması kendilerini şaşırttığını ve talep arza beklenilenden daha hızlı reaksiyon verdiğini söyledi. Ayrıca, Matt 2016 yılında petrol piyasasında daralma yaşanacağını dile getirdi.

    2015 yılının başında Suudi Arabistan Asya katısındaki 7 tane önemli ticaret ortaklarına günde ortalama 4.4 milyon varil ham petrol ihracatı gerçekleştirdi ve 2015 yılının ortalarında ise ihracat rakamlarında artış yaşanmaya devam etti. Ham petrol fiyatları 2014 ve 2015 yılında düşüş yaşasa bile Suudi Arabistan toplam ham petrol üretiminde artışa devam ederek ihracat seviyesini yüksekte tutmaya devam etti. Ancak, uzmanlar 2016 yılında enerji sektöründe beklenen daralma Suudi Arabistan’daki ham petrol ihraca tınıda ekileceği konusunda ortak fikirde oldukları son dönemde açıklanan bir çok enerji raporunda açıkça görülmektedir. Bu yıl yaşanan uluslararası petrol piyasasındaki arz fazlalığı herkesin bildiği gibi düşük fiyatların yaşanmasına neden olmuştu. Suudi Arabistan’da bu duruma kayıtsız kalmayarak Asya ‘da ticaret yaptığı ülkelerde yeni anlaşmalar yaparak fiyatlarda revizyona gitti. Yaşanan bu kriz ortamını Suudi Arabistan’nın diğer rakiplerine oranla daha iyi yönettiğini söyleyebiliriz. Uluslar Enerji Kurumunun raporuna göre 2015 yılı Ocak ayından Haziran ayına kadar grafikte gördüğünüz 7 tane Asya ülkesine günde ortalama 19.1 milyon varil petrol ihraç gerçekleştirdi . Bu ihracat rakamları bir önceki yıla oranla yüksek olduğu söylemekte fayda olduğunu düşünüyorum.

    Teknik olarak baktığımız zaman, geçtiğimiz gün petrolde satış baskısı hakimdi ve 43 dolar çevresindeki destek kademelerine kadar geri çekildi.Güne hafif alıcı başlangıç yapan petrol 44 dolar çevresinden işlem görmeye devam ediyor. Gün içinde 43.20 dolar desteği önemle takip edilmelidir. Petrol 43.20 doların altında kalması halinde, 42.50 destek seviyesine kadar geri çekilmesi muhtemeldir. Satış baskısı derinleşirse 41 dolar destek kademesi takip edilmelidir. Ancak gün içinde yoğun bir satış baskısının gerçekleşmesi pek mümkün gözükmüyor. Petrol gün içinde 45 dolar direnç kademesini zorlayacaktır.Bu seviyenin üstünde kalınması halinde 45.30 ve 45.50 dirençleri takip edilmelidir. Ancak petrol günü 43.20 ve 45.00 dolar aralığında bitirmesi muhtemeldir. Bu gün ABD DOE haftalık petrol envanteri verisi önemle takip edilecektir.  

EUR/USD Analiz

   

ABD Ağustos Ayı Tarım Dışı istihdam 173 bin artış ile beklentilerin altında  açıklanırken, işsizlik oranı ise 2008 Nisan ayından beri en düşük seviyeye gelerek, beklentilerin altında kalarak yüzde 5.1 olarak açıklandı.Analistler, Tarım Dışı istihdamda 220 bin artış, işsizlik oranında ise yüzde 0.1 gerileme bekliyorlardı. Geçtiğimiz ayda tarım dışı istihdam 215 binden 245 bine revize edilmişti. Açıklanan veriler sonrasında FED’in faizi eylül ayında arttırabileceği beklentileri artış göstermeye başladı. Açıklanan veriler sonrasında geçtiğimiz haftayı ABD hisseleri satıcılı olarak kapadılar.  Geçtiğimiz hafta Dow Jones yüzde 3.3, S&P500 yüzde 3.4 ve NASDAQ endeksi ise yüzde 3.0 değer kaybı yaşadılar. Avrupa  hisseler ide geçtiğimiz haftayı yüzde 2.52 kayıpla kapadı. Avrupa Merkez bankası beklentiler dahilinde faiz oranında bir değişikliğe gitmedi. Avrupa merkez bankası yaptığı açıklamada 2016 Eylül ayında bitecek olan varlık alım programına gerek görülmesi halinde daha ileri ki bir tarihe kadar devam edilebileceğini söyledi. Draghi ayrıca, enerji fiyatlarındaki zayıflama ileri dönemlerde faiz oranlarını etkileyebileceğini söyledi. AMB enflasyon tahminini yüzde 0.2’den yüzde 0.1’e revize etti. 2016 yılı Ekonomik Büyüme tahmini ise olumsuz küresel konjoktörden dolayı yüzde 1.5’tan yüzde 1.4’e revize etti. Geçtiğimiz haftaya 1.1230 seviyelerinde başlangıç yapan parite AMB Faiz kararında herhangi bir değişikliğe gitmemesi ve Draghi'nin yaptığı açıklamaların ardından 1.1100 çevresindeki destek kademelerine kadar geri çekilme yaşadı. Sonrasında parite ABD istihdam verisine kadar 1.1100 çevresindeki dar bant aralığında işlem gördü. ABD tarım dışı ve işsizlik verisi sonrası çift yönlü sert hareket gerçekleştirse bile haftayı 1.1100 çevresinde kapadı. Bu hafta, Salı günü Avrupa bölgesi 2. Çeyrek Ekonomik büyüme verisi parite açısından önele takip edilecektir. Ayrıca, bir sonraki FOMC toplantısı 16-17 Eylül’de gerçekleştirilecektir.  ABD tatili dolayısıyla parite düşük veri akışı altında haftaya sakin başlangıç yaptı. Yukarı yönlü hafif hareket yaşaması halinde ilk olarak 1.1200 seviyesi önemlidir. Paritenin 1.1200 seviyesinin üzerinde kalması halinde sırasıyla 1.1230 ve 1.1250 dirençleri, hedeflenmelidir. Geri çekilmelerde 1.1110 kritik destek seviyesidir. Paritenin bu destek seviyesinin altında kalması halinde satış baskısı hakkında konuşabiliriz. Ancak, Avrupa ve ABD hisselerinde gerginlik devam ediyor. Hisse senedi piyasalarındaki gerginlik pariteyi değerli kılacak ve yukarı yönlü hareketine potansiyel oluşturacaktır. Geri çekilme yaşanması halinde 1.1050 ve 1.1030 destekleri önemlidir. Teknik olarak bu destek seviyeleri kırılması halinde satış derinleşebilir. Ancak mevcut durumda bu olasılığın gerçekleşmesi pek muhtemel değildir. Gün içinde düşük veri akışı altında parite günü 1.1110 çevrelerinde kapatacaktır. Parite,bu hafta ise 1.1110 ve 1.1200 çevresindeki bant aralığında işlem görme olasılığı yüksektir. MACD 0’da olmasında gün içindeki düşük volatiliteyi destekler nitelikte olduğunu söyleyebiliriz. Kısa dönemde stochastic’e bakmamız parite’yi yorumlamak açısından daha faydalı olacaktır. Stochastic şu anda aşırı alım bölgesinde bulunuyor. 80 seviyesini kesmesi  ve 21 saatlik hareketli ortalama seviyesi olan 1.1150 kademesini kırması halinde satış yönlü hareketten bahsedebiliriz. Böyle bir durum yaşanmaması halinde parite gün içi yukarı yönlü kısa ataklar gerçekleştirecektir. Hafta boyunca 1.1150 üzeri alış fırsatları da kollanabilir. Ancak Parite esas yönünü 17 Eylül de ABD FOMC toplantısı sonrası belli edecektir. 

Enerji Raporu

Bu hafta FED başkan yardımcısı Stanley Fisher yaptığı açıklamada global piyasalarda yaşanan volatilite içinde FED faiz artışına giderse hayal kırıklığına uğrayabileceğini ihtimali olduğunu dile getirdi. Reuters’ın haberine göre piyasalarda  FED’in faiz arttırımına hazır olduğunu sadece uygun zamanı beklediği konuşuldu. ABD’de yaşanan faiz oranı arttırımı spekülasyonları petrol de 5 yıldır yaşanan sert yükseliş sonrasında, gelen 40 dolar varil çevrelerine kadar keri çekilmenin diğer bir sebeplerinden bir tanesi olarak ta görülebilir. 

Petrol üretiminde beklentilerin üstünde yaşanabilecek düşüşler, petrol fiyatlarında tekrar bir yukarı yönlü hareketin başlamasına neden olabilir. Ayrıca EIA’nın raporuna göre Meksika körfesinde yaşanmaya başlamış olan tropical fırtınanın etkisi ile üretimde yavaşlama yaşanacağını açıkladı. Uluslararası Okyanus ve Atmosfer Yönetimi tropical fırtınaların 6 ağustosta başladığını ve kasırga beklediklerini dile getirdi. Bu durum petrol ve gaz üretiminde yavaşlamaya neden olucaktır. Eski datalara baktığımız zaman 2014 yılında Meksika körfezi çevresindeki  petrol üretim yüzde 16, doğal gaz ise yüzde 5 azalma yaşamıştır. En derin azalış ise 2003 yaşanan hava şartları ile yüzde 27 olmuştur. Meksika körfezindeki üretimin azalması ABD ham petrol ve doğalgaz arzında kırılganlık yaratacaktır. Güçlü fırtınalar üretim kesintisine bile neden olabilir bunun örneğini geçmiş yıllarda ABD’de yaşamıştır. Katrina kasırgası diye bahsedilen kasırgada 1 haftaya yakın  deniz aşırı doğal gaz ve petrol üretimi gerçekleştirilememiştir. 2008 yılında Meksika körfesinde yaşanan gustav kasırgasında, bu ülkelerde hemen hemen bütün petrol üretimi durma noktasına gelmiştir. Körfez sahili ABD petrol rafinelerinin hemen hemen yarısının bulunduğu yerdir. Bu yüzden bu bölgedeki hava şartlarına önemle takip edilmelidir. Yaşanacak hava şartları doğalgaz işlemi gerçekleştiren dağıtım kanallarını etkileyecektir. Kötü hava şartları yüksek seviyede olan ham petrol envantarinde arz bazlı yavaşlama yaşanmasına neden olabilir. Gaz fiyatları bir çok bölgede hala düşük seviyelerde fiyatlanmaya devam ediyor. Düşük petrol fiyatları sayesinde rafineler gaz üretimlerini ciddi miktarda arttırdılar, bu durum karlarının artmasına neden oldu.

Haftaya alıcılı başlangıç yapan petrol 50 dolar varil seviyelerini zorladı ancak yukarı yönlü potansiyel bulamayarak 47 dolar kademelerine tekrar geri geldi. Bahsettiğimiz tropic hava şartlarının Meksika Körfezindeki üretimleri etkilemesi nedeni ile petrolde fiyat artışları yaşanması muhtemeldir. Yukarı yönlü etki devam etmesi halinde petrol gün içinde 49 ve 50 dirençlerine tutunmaya çalışacaktır. Ancak, 50 direnci kırılmadan yukarı yönlü potansiyel oluşmayacaktır. Gün içinde ise 48-50 bant aralığında işlem gerçekleştirmesi beklenilebilir. Satış baskısından konuşulabilmesi için öncelikle 47 destek seviyesinin altında kalınması lazım. Petrol 47 dolar altı işlem görmedikce satış baskısından bahsetmek yalnış olur. Satış yaşanması halinde 46.30 ve 45.50 destekleri takip edilmelidir. Doğalgaz ise 2.655 seviyelerinden başladığı haftaya hafif alıcılı seyir yaşayarak 2.68 kademelerine geldi.  Güne 2.685 çevresinde dar bant aralığında başlayan doğalgaz 2.700 kademesini zorlayacaktır. Geri çekilme yaşanması halinde 2.650 desteği takip edilmelidir. Altında kalınması halinde 2.6520 önemlidir. Ancak, bahsettiğimiz doğalgaz üretimindeki sıkıntıların etkisi ile fiyatların geri çekilmesi beklenilmemelidir.  Yoğun gündemde bu hafta ABD  tarım dışı istihdam ve işsizlik oranı verileri takip edilecektir